Szybki wzrost rynku funduszy napędzany nowymi wpłatami i efektywnym zarządzaniem
„`html
Wzrost aktywów funduszy inwestycyjnych w czerwcu
W czerwcu aktywa krajowych funduszy inwestycyjnych zwiększyły swoją wartość o 1,8 proc., osiągając poziom 381,9 mld zł. Według raportu przygotowanego przez Analizy.pl oraz Izbę Zarządzających Funduszami i Aktywami, krajowi inwestorzy zarobili w tym miesiącu około 3,1 mld zł w ramach wypracowanych zysków. Pozostała część przyrostu aktywów, czyli około 3 mld zł, wynikała z wpłat dokonanych przez klientów.
Pierwsza połowa roku okazała się wyjątkowo korzystna dla rynku funduszy inwestycyjnych. Sprzedaż netto w tym okresie wyniosła niemal 20 mld zł. Największą popularnością cieszyły się fundusze dłużne – napłynęło do nich ponad 16 mld zł. Fundusze zdefiniowanej daty przyciągnęły natomiast 4,6 mld zł nowego kapitału, z czego niemal 3,9 mld zł przypadło na Pracownicze Plany Kapitałowe.
Struktura aktywów i napływy kapitału
Na koniec czerwca wartość aktywów całego sektora funduszy inwestycyjnych zbliżyła się do 382 mld zł. W tym prawie 308 mld zł stanowiły fundusze rynku kapitałowego, co jest najwyższym poziomem w historii krajowego rynku.
- Do funduszy rynku kapitałowego wycofano w pierwszym półroczu 0,6 mld zł.
- Większość funduszy przez cały ten czas zanotowała dodatnie wyniki oraz utrzymała stały napływ środków.
- Prawie 95 proc. funduszy wypracowało w czerwcu dodatnie wyniki dla swoich klientów.
Fundusze akcji i fundusze mieszane
Fundusze akcji polskich w czerwcu osiągnęły średni wzrost na poziomie około 2 procent. Pomimo dobrych wyników, odnotowano większe wypłaty klientów niż wpłaty. Skala odpływów jednak zmalała – bilans sprzedaży wyniósł minus 42 mln zł, znacznie mniej niż miesiąc wcześniej. Z funduszy akcji zagranicznych wycofano w tym czasie 305 mln zł netto.
Zmiany w wartościach aktywów
Aktywa funduszy akcyjnych mimo odpływów wzrosły o prawie 0,9 mld zł, czyli o 2 proc. miesiąc do miesiąca, i na koniec czerwca wyniosły 43,3 mld zł. Stanowią one obecnie 11,3 proc. całości rynku funduszy. Dodatni bilans zanotowały w czerwcu również fundusze mieszane, których aktywa wzrosły o 0,65 mld zł (1,4 proc. w stosunku do maja). To efekt zarówno skutecznego zarządzania, jak i napływu nowych środków (bilans sprzedaży na poziomie 0,18 mld zł).
- Fundusze absolutnej stopy zwrotu odnotowały w czerwcu niewielki odpływ (36 mln zł), ale zarazem nieco zwiększyły aktywa dzięki dodatnim wynikom inwestycyjnym – wzrost o 7,5 mln zł (0,1 proc.).
- Aktywa funduszy surowcowych wzrosły o 126 mln zł, czyli o 4,5 proc. względem ubiegłego miesiąca.
Fundusze zdefiniowanej daty PPK oraz liderzy wzrostu
Fundusze zdefiniowanej daty PPK, regularnie zasilane wpłatami pracowników i pracodawców, zwiększyły w czerwcu aktywa o ponad 1 mld zł, co oznacza wzrost o 3,1 proc. miesiąc do miesiąca. Największy nominalny przyrost aktywów odnotowały:
- PKO TFI – 1,8 mld zł,
- PFR TFI – 0,8 mld zł,
- Pekao TFI – 0,7 mld zł.
„`
